福汇市场观点

市场头条 本周强势收盘 标准普尔500指数飙升至收盘新高 美国股市上周收盘大幅上涨，标准普尔500指数创下历史收盘新高，强劲的盈利和1月份的就业报告提振了人们对经济的信心，同时降低了美联储近期降息的可能性。 多年低点 中国药明康德、无锡药明生物暴跌 由于投资者对美国针对中国生物技术巨头的法案草案的担忧加剧，药明康德和药明生物的股价暴跌。药明康德周五暴跌 21.2%，创 2019 年 8 月以来最低，药明生物下跌 20.7%，跌至五年来新低。 强劲的就业报告发布后 美元跳涨，交易员减少降息赌注 美元指数在上...

美国数据及外汇市场∶ 美国1月非农就业远超预期，增加35.3万，为2023年1月以来最大增幅，工资同比增速4.5%，创2022年3月以来最高。互换市场显示对美联储3月降息的押注下降，不再完全定价美联储于5月份降息。在最新公布的报告中，高盛分析师将美联储首次降息时间的预期推迟到5月份，但仍预测FOMC将在2024年降息五次。 美元走强，英镑、澳元、纽元、瑞郎兑美元盘中均跌超1%。欧元重挫超80点，连续第三周收跌。 受非农数据提振，美元指数周五强势反弹，一举扭转此前几日跌势，本周收涨0.5%。英镑、日元、欧元悉数下...

市场头条 中国新房价格上涨 2.5年来最快的速度 在一系列政府支持措施和购房政策进一步放松的预期之后，中国1月份的新房价格以近2年半以来最快的月度速度上涨。 油价小幅走高 受降息预期提振 受美国联邦储备委员会可能开始降息的信号以及中国为陷入困境的房地产市场推出新的支持措施的支持，油价小幅上涨。 美元接近7周高点 随著美联储削减赌注转移到5月 在美联储主席杰罗姆鲍威尔否决了美国最快在3月份首次降息的想法后，美元兑欧元徘徊在接近七周来的最高水平。 每日信号 支撑 阻力 阿...

美国数据及外汇市场∶ 继周三的“小非农”ADP私人部门就业报告后，周四的数据再度体现美国劳动力市场降温∶上周美国首次申请失业救济人数出乎分析师预料不降反增，创两个月新高；1月ISM制造业指数意外回升至15个月高位。 十年期美债收益率盘中降超10个基点，创开年以来新低。芝商所Fed Watch工具的数据，交易员现在预计在5月份降息的可能性约为96%。 高盛分析师预计∶美联储要到5月份才会开始降息，同时维持今年至少降息五次的预测。 英国央行动作与美联储类似，下调通胀前景并删除利率或再次上升的措辞，但坚持...

市场头条 亚洲股市普遍下跌 每月亏损的趋势 亚洲股市普遍下跌，将出现月度跌幅，而澳元下跌，此前通胀数据出人意料地疲软，日本政府债券收益率上升，越来越多的人押注日本央行即将做出政策转变。 美联储是关注焦点 黄金将因利率收紧而出现月度下跌 金价将迎来四年来的首次月度下跌，因为投资者在经济复苏的背景下，减少了对美国迅速大幅降息的押注，也在等待美联储的态度。 日元大幅下跌 美元领先美联储 美元将创下9月以来的最大月度涨幅，日元将创下一年多来的最大跌幅，交易员们正在等待美国1月的利率决定。 ...

美国数据及外汇市场∶ 周三公布的美联储货币政策决议声明删除了暗示未来进一步加息的措辞，敞开了降息大门，但暗示不会很快行动，称在对通胀降至目标更有信心以前，不适合降息。 鲍威尔表示，不认为可能3月降息。自2022年3月开始，美联储已进行11次加息，至今已连续四次暂停加息。但当前利率仍为2001年以来的最高水平。 “小非农”ADP就业报告显示∶1月美国私人部门新增就业人数低于预期，工资增长继续放缓，增速创两年来新低，劳动力市场逐步降温 1月日本央行决策者讨论了近期退出负利率，并逐步撤除超级宽松的...

美国数据及外汇市场∶ 随著美国人民对经济和就业市场更加乐观，美国1月谘商会消费者信心指数录得114.8，上升至2021年底以来的最高水平。 美国12月JOLT职位空缺意外不降反增（高于预期的875万个，升至902.6万个，为三个月新高），显示劳动力市场火爆程度超出预期，令投资者担心周五将公布的非农就业报告也体现这一势头，打击市场对美联储3月降息的预期。 职位空缺数据公布后，互换合约定价显示，交易员预计的3月降息概率降至约35%，该消息带动纳指跌幅扩大；欧美国债价格齐跌。 英镑兑美元在美国职位空缺公布后曾...

美国数据及外汇市场∶ 美国10年期基准国债收益率，尾盘曾降至4.06%下方，刷新1月17日以来低位 对利率前景更敏感的2年期美债收益率，美股尾盘下破一度下逼4.30%刷新日低 欧元兑美元在美股早盘跌破1.0800，刷新12月13日以来低位，日内跌逾0.5%，美股收盘时跌近0.2% 英镑兑美元在美股收盘时日内微涨不到0.1%；连跌两日的日元反弹 美元兑日元在美股午盘曾跌破147.30，日内跌0.6% 福汇道琼斯美元指数USDOLLAR，日线尝试下破100日均线支撑，MACD潜在形成死叉形态，持续留意之前福汇市场观点中提及的斐波那契0.382阻力...

美国数据及外汇市场∶ 美联储最爱通胀指标再降温，12月核心PCE物价增速近3年新低，叠加上周公布的美国GDP数据，市场期待的软著陆似乎正在快速落地。 过去几周来强于预期的美国经济数据冷却了美联储提前降息的预期，目前，市场几乎预计此次会议将不会调整利率。不过，市场聚焦FOMC会后鲍威尔在新闻发布会上的表态，等待更多有关未来利率走势的信号，此次会议或将为5月份的降息奠定基础。 彭博社则预计，美联储将在3月开启首次降息 利率期货交易员继续认为，美联储5月份首次降息的可能性最大，并认为3月份首次降息...

美国数据及外汇市场∶ 美国第四季度经济增长幅度超过预期。根据美国政府周四公布的数据，第四季度实际GDP年化季率初值录得增长3.3%，2023年全年经济增长率为2.5%。增长的主要驱动力实际个人消费支出季率初值录得增长2.8%。22V Research进行的一项调查显示，自12月美联储会议之前以来，50%的受访者已经降低了经济衰退预期。美国10年期国债收益率跌至4.12%。掉期合约继续充分反映美联储5月份降息的预期，同时将今年降息总额的押注，提高至140个基点左右。 欧元下跌，因为欧洲央行行长拉加德确认欧洲央行可能从2024年...